Florian Willershausen, Handelsblatt

He is standing before the ruins of his life – and yet Andrey Borodin seems anything but resigned or downcast. … Borodin is fighting for his reputation as a successful top banker. Let’s not forget, he built up the Bank of Moscow to be the fifth largest bank in Russia within 15 years. Флориан Уиллерсхаузен, Handelsblatt

Лондон-Москва

От прежней жизни Андрея Бородина не осталось и камня на камне, но он не выглядит ни смирившимся, ни подавленным. … Бородин занят тем, что отстаивает свою репутацию успешного топ-банкира. Не будем забывать, что за 15 лет он сумел довести “Банк Москвы” до пятой строчки в списке крупнейших банков России. von Florian Willershausen, Handelsblatt

Andrej Borodin, ehemaliger russischer Spitzenbanker, wehrt sich gegen Vorwürfe des Milliardenbetrugs.

Er steht vor den Trümmern seiner Existenz – und doch wirkt Andrej Borodin alles andere als resigniert oder zermürbt. Borodin kämpft – um seinen Ruf als erfolgreicher Spitzenbanker. Schließlich hat er binnen 15 Jahren mit der Bank of Moscow die fünftgrößte Bank in Russland aufgebaut. Doch seit sein Mentor, der einst mächtige Bürgermeister Moskaus, Jurij Luschkow, nicht mehr im Amt ist, häufen sich Vorwürfe und Ermittlungen gegen Borodin, die ihn jetzt ins Londoner Exil getrieben haben. So suchen ihn die russischen Behörden wegen angeblichen Milliardenbetrugs inzwischen per Interpol, in seinem Heimatland droht ihm eine Anklage.

However, since his mentor and once-powerful mayor of Moscow, Yuri Luzhkov, is no longer in office, criticism and investigations have been piling up against Borodin, enough to drive him into exile. For example, the Russian authorities are now after him through Interpol regarding an alleged fraud worth billions and he is facing prosecution in his home country.

Borodin is the key figure of one of the largest banking scandals in Russia. The investigators allege that through the Bank of Moscow he transferred USD 443 million from the budget of the Russian capital to a shell company in Cyprus. The ultimate beneficiary of the money is alleged to be the property company Inteko, which until Tuesday still belonged to Yelena Baturina, the wife of Luzhkov.

If possible, the action will be expanded with further charges. According to the Moscow newspaper “Kommersant”, loans totalling USD 6 billion have supposedly been granted to offshore companies with no perceptible collateral. The money allegedly came from the coffers of the city of Moscow, which, while Borodin was head of the bank, held 46.5% of its shares directly and sold this package in February for USD 3.7 billion to the state bank VTB – at the instigation of Sergei Sobjanin, who replaced Luzhkov as mayor. Borodin does not consider himself to be at fault: “We checked our loans in the usual way and behaved completely correctly.” Moreover, large-volume loans are approved by a committee which, since autumn 2008, has included five representatives of the Central Bank.

The one-time top banker considers himself to be the victim of a plot: he regards the takeover of the Bank of Moscow by the Russian state bank VTB as politically motivated. When the Moscow state government under the new mayor Sergei Sobjanin decided in autumn 2010 to sell the package of shares, the “highest political echelons” made the decision to assign the shares to the state-controlled VTB. “The Russian government has no interest in allowing more competition in the banking sector”, believes Borodin. “This hostile takeover was a put-up job from the start.”

At VTB they look at it quite differently. The head of the bank, Andrey Kostin, has approached the Central Bank for a loan of more than 295 billion roubles, approximately USD 10 billion. According to VTB, this is intended to limit the risk of default on loans which were granted to foreign offshore companies during the Borodin era. VTB considers that almost one third of the USD 50 billion credit volume of the Bank of Moscow is acutely exposed to default risk.

The chaos in the Bank of Moscow is attributed by Kostin to “dodgy practices” by the former management under Borodin. In total, funds amounting to more than USD 5 billion flowed out through Cypriot offshore companies. “In formal terms, these companies have no connection with Borodin”, says Kostin. “The links are often hard to trace.” However, he has passed on “whole folders” full of documents to the public prosecutors. This suggests that Andrey Borodin can expect new charges, but to outsiders, it remains unclear who is ultimately in the right: in the Russian financial sector, transactions through offshore islands such as Cyprus are very much a day-to-day matter. This is clear simply from the fact that the largest direct investments in Russia come from Cyprus, Switzerland or the Netherlands – precisely where many Russian companies have their registered offices for tax reasons. In Russia, the gap between right and wrong is ultimately a question of political connections – and Andrey Borodin has just lost them for sure with the departure of the once-powerful Moscow city father Yuri Luzhkov.

Однако, поскольку его наставник и когда-то могущественный мэр Москвы Юрий Лужков покинул свой пост, поток критики в адрес Бородина и начатые в его отношении расследования вынудили его бежать из страны. В частности, российские власти пытаются теперь достать Бородина через Интерпол в связи с предполагаемым многомиллиардным мошенничеством, и на родине его ждет судебное преследование.

Бородин – ключевая фигура в центре одного из крупнейших банковских скандалов в России. Следствие утверждает, что он перевел через “Банк Москвы” 443 миллиона долларов США из бюджета Москвы в подставную компанию на Кипре. Утверждается, что конечным фактическим собственником этих денежных средств является специализирующаяся на недвижимости компания “Интеко”, которая до вторника принадлежала супруге Лужкова Елене Батуриной.

При возможности, иск будет расширен за счет дальнейших обвинений. По данным московской газеты “Коммерсант”, оффшорным компаниям были выданы займы на общую сумму 6 млрд. долларов США, причем практически без обеспечения. Деньги эти якобы поступили из московской городской казны. В бытность Бородина руководителем банка правительство Москвы напрямую владело 46,5% акций банка и в феврале продало этот пакет государственному банку ВТБ за 3,7 млрд. долларов США. Сделано это было по инициативе Сергея Собянина, сменившего Лужкова на посту мэра. Бородин не считает себя виновным в чем-либо: “Мы проверяли наши займы обычным путем и вели себя совершенно правильно”. Более того, крупные кредиты утверждались комитетом, в который, начиная с осени 2008 года, входили пять представителей Центрального банка.

Бывший топ-банкир считает себя жертвой заговора: поглощение “Банка Москвы” государственным банком ВТБ он рассматривает как политически мотивированный шаг. Когда осенью 2010 года, уже при новом мэре Сергее Собянине, правительство Москвы приняло решение продать свой пакет акций, “высшие политические эшелоны” решили передать акции контролируемому государством банку ВТБ. “Российское правительство не заинтересовано в том, чтобы допустить развитие конкуренции в банковском секторе”, – считает Бородин. “Этот рейдерский захват был заказом с самого начала”.  

В ВТБ на все это смотрят совсем по-иному. Глава банка, Андрей Костин, обратился в ЦБ за кредитом в 295 с лишним млрд. рублей (приблизительно 10 млрд. долларов США).  Согласно ВТБ, идея в том, чтобы ограничить риск невыполнения обязательств по займам, выданным зарубежным оффшорным компаниям в эпоху Бородина. ВТБ считает, что почти трети выданных “Банком Москвы” кредитов (кредитный портфель банка составляет 50 млрд. долларов США) угрожает прямой риск дефолта.

Хаос в “Банке Москвы” Костин объясняет “нечестной практикой” бывшего менеджмента, работавшего при Бородине. В общей сложности более 5 млрд. долларов США ушли из банка через кипрские оффшорные компании. “Формально эти компании никак не связаны с Бородиным”, – говорит Костин. – “Связи часто трудно отследить”. Однако Бородин передал прокуратуре “целые папки” с документами. Отсюда следует, что Андрею Бородину стоит ожидать новых обвинений, однако для сторонних наблюдателей остается неясным, кто, в конечном счете, прав: в российском финансовом секторе сделки через оффшорные острова, такие как Кипр, дело будничное. Это очевидно хотя бы из того факта, что крупнейшие прямые инвестиции в Россию осуществляются из Кипра, Швейцарии или Нидерландов – именно оттуда, где по налоговым соображениям зарегистрировали свои представительства многочисленные российские компании. В России разрыв между правильным и неправильным, в конечном счете, является вопросом политических связей. Свои политические связи Андрей Бородин однозначно утерял с уходом когда-то могущественного главы Москвы Юрия Лужкова.

Borodin ist die Schlüsselfigur eines der größten Bankenskandale Russlands. Die Ermittler werfen ihm vor, über die Bank of Moscow 443 Millionen Dollar aus dem Budget der russischen Hauptstadt zu einer Briefkastenfirma auf Zypern transferiert zu haben. Zugriff auf das Geld soll die Immobilienfirma Inteko haben, die bis Dienstag noch Jelena Baturina gehörte, der Frau Luschkows.

Womöglich wird die Anklage um weitere Vorwürfe erweitert. Laut der Moskauer Zeitung “Kommersant” sollen insgesamt Kredite im Volumen von sechs Milliarden Dollar an Offshore-Firmen ohne erkennbare Sicherheiten vergeben worden sein. Das Geld soll aus den Kassen der Stadt Moskau stammen, die zu Borodins Zeiten als Bankchef 46,5 Prozent der Aktien direkt hielt und dieses Paket im Februar für 3,7 Milliarden Dollar an die Staatsbank VTB verkaufte – auf Betreiben von Sergej Sobjanin, der Luschkow als Rathauschef abgelöst hatte. Borodin ist sich keiner Schuld bewusst: “Wir haben unsere Kredite ordentlich geprüft und absolut sauber vergeben.”